Позиции. SECURITIES. Rate of Return

Отчет предназначен для

расчета и отображения доходности по портфелю ценных бумаг и
сравнения доходности портфелей (portfolio performance):
- Портфеля трейдера и
- Портфеля, формируемого по стратегии Buy-And-Hold — оценка эффективности работы трейдера относительно рынка.

Теория

Внутренняя норма доходности, общепринятое сокращение — (ВНД) — это процентная ставка, при которой сумма дисконтированных денежных потоков ( ) равна 0. рассчитывается на основании потока платежей, дисконтированного к дате расчета.

Иначе говоря, для потока платежей внутренняя норма доходности рассчитывается из уравнения:

где:

— платёж через лет ( ) и
— начальная инвестиция

или

Внутренней доходностью для финансовых инструментов называют процентную ставку, при которой приведенная стоимость будущего потока платежей по данному финансовому инструменту совпадает с его рыночной ценой.

Определённая таким образом внутренняя доходность равна внутренней норме доходности инвестиции в данный финансовый момент времени.

Управление

Отчет реализован в виде одного окна.

Обновление данных отчета осуществляется с помощью кнопки «Обновить», расположенной на Панели быстрого вызова или с помощью клавиши F5.

Управление осуществляется с помощью параметров, расположенных в панелях отчета.

Верхняя панель

На верхней панели отчета представлены следующие параметры отчета:

Дата начала периода и
Дата окончания периода .

Для даты начала отчета используется входящая позиция (закрывающая позиция на конец предыдущего дня). Таким образом, для получения данных за текущую дату, например, 15.01.2010, обе даты следует установить равными 15.01.2010.

Правая панель

Дополнительные параметры отчета расположены на боковой панели параметров. Данная панель расположена справа и по умолчанию скрыта.

На дополнительной панели отчета размещены параметры:

Площадка переоценки
Выберите площадку цен переоценки позиции
В списке отображаются следующие площадки:
- Московская биржа
- Владелец системы
- Бизнес-партнеры с ролями Информационное агентство и Биржа (организатор торгов), чьи котировки присутствуют в системе (не позднее даты дата отчета минус максимальная глубина поиска котировок)
Настройка площадки по умолчанию производится в справочнике Финансовые инструменты.

Цена переоценки
В данном списке представлены типы цен, по которым требуется произвести переоценку: BID, ASK, Средняя, Рыночная, другие...
Из этого списка пользователь может выбрать требуемый тип цены. Эта цена будет использована. Если такой цены не существует, то все формулы, в которых цена используются, произведут расчеты с нулями, строки отчета будут выделены красным цветом, причина будет указана в колонке ERR.
При использовании типа цены Last — в позицию по инструменту в поле Рыночная цена попадает цена Последней сделки с данным инструментом.

Данные отчета

Группа полей	Поле	Комментарий
Issue	Instrument	Краткое название инструмента
	ISIN	ISIN инструмента
	Maturity	Срок погашения долгового инструмента
	Ccy	Валюта номинала долгового инструмента
	ERR
Date 2 Исходящая позиция	Market	Текущая рыночная цена на дату окончания отчета, определяется в зависимости от площадки и типа цены по умолчанию для инструмента.
	Qty	Позиция на дату окончания отчета ( ).
	Value	Рыночная стоимость позиции с НКД.
	Weight	Вес инструмента в составе портфеля на дату окончания отчета ( ).
ROR	Portfolio	Описание метода расчета доходности, реализованный в Навигаторе, можно посмотреть по следующей ссылке: Internal rate of return или Внутренняя норма доходности
	Market	Доходность стратегии Buy-And-Hold. Расчет параметра производится по логике: купили 1 бумагу в дату по рыночной цене на дату , включили в обороты все погашения (амортизации) и купонные (дивидендные выплаты), причитающиеся на 1 бумагу и продали 1 бумагу в дату по цене на дату .
	Spread	Расчет производится по формуле: Позиция — Рынок. Если трейдер сработал лучше рынка — значение параметра положительное, и наоборот.
Date 1 Входящая позиция	Market	Рыночная цена на дату начала отчета ( ).
	Qty	Позиция на дату начала отчета ( ).
	Value	Рыночная стоимость позиции с НКД на дату начала отчета.
	Weight	Вес инструмента в составе портфеля на дату начала отчета ( ).
Cashflows	Trades	Сумма полных стоимостей по сделкам buy/sell (без Репо).
	Issuer	Платежи эмитента.
	Commissions	Комиссии по сделкам.
	Total	Общая сумма выплат по инструменту
Pricing	Price source
	Price type	Тип используемой цены
	Err	Данное поле заполняется возможной причиной ошибки расчета параметров.

Дерево страниц